تجارة الكترونيه

صناديق الاستثمار ما هي و ما أنواعها و ما هي عيوبها و مزاياها و كيفية عملها

صناديق الاستثمار ما هي و ما أنواعها و ما هي عيوبها و مزاياها و كيفية عملها
صناديق الاستثمار إحدى طرق الاستثمار الأكثر شيوعاً ، و طريقة لتحقيق الثروات المتراكمة، في مقالنا نتكلم عن أهم المعلومات حول صناديق الاستثمار فتابعوا معنا

مقدمة عن صناديق الاستثمار

صناديق الاستثمار هي عملية استثمار لمجموعة من الناس، يتم تجميع جزء من مدخراتهم بهدف المنفعة المشتركة.

  • ويتم إدارة الصندوق الاستثماري أو المحفظة الاستثمارية من قبل مدير يسمى بمدير الصندوق أو المحفظة،
  • وهو إما أن يكون شخصاً منفرداً أو مجموعة لإدارة هذه الاستثمارات بصورة يومية، وتعتمد عملية استثمار هذه الأموال على الفئة الاستثمَارية المختارة مثل الأسهم، والسندات، وأسواق النقد.

مقالات عن مواضيع مشابهة على سبيل المثال الموارد البشرية ما هي وما أهميتها

صناديق الاستثمارية

  • تعرف صناديق الاستثمار بأنها واحدة من الأدوات التي يتم استخدامها وإداراتها من خلال مجموعة من الأشخاص المتخصصين في تداول الأوراق وسوق المال عموما، وتعمل هذه الصناديق أو تأتي أهميتها من أنها تساعد في زيادة رؤوس الأموال.
  • وهذا يتم من خلال ما يسمى ببيع الأسهم ويطلق عليها الوحدات ورؤوس الأموال.
  • وصناديق الاستثمار توضع فيما يعرف بالحزمة المشتركة وتسمى “المحفظة” وهذه المحفظة يتم وضع الأوراق المالية والمنتجات التي يتم الاستثمار بها وغير ذلك من الأمور التي تتوافق مع صندوق الاستثمار وتوضع في نشرة تسمى “نشرة الاكتتاب”.

مقالات عن مواضيع مشابهة على سبيل المثال

أنواع صناديق الاستثمار

صناديق الأسهم

  • تعتمد بشكلٍ أساسي على تداول الاستثَمارات، والاقتراب من ملكية الشركات في القطاع الخاص.
  • تعتبر الصناديق الاستثمارية الأكثر تغيراً وتقلباً، وذلك ما بين الارتفاع والانخفاض في مدةٍ زمنيةٍ قصيرةٍ.
  • تعتبر احسن وأفضل أنواع صناديق الاستثمَار، لأن التداول فيها يعتمد بشكلٍ أساسي على النتائج المستقبليى للشركات، وذلك ضمن حصتها في السوق، حيث يتضمن هذا ارتفاعاً في أرباجها وإيراداتها، وهذا يرفع من حقوق المستثمرين فيها.

صناديق الدخل الثابت

  • صناديق الدخل الثابت من الصناديق الاستثمَارية التي تسمى أيضاً بصناديق السندات، حيث يتم فيها استثمار الديون الخاصة بشركات القطاعين الخاص والعام، لتوفير الدخل الذي يعتمد على تقسيم الأرباح.
  • تحتوي على محفظة استثمارية تزيد من العوائد المالية الخاصة بالمستثمرين، وذلك بتوفير دخل ثابت لهم في حال خسارة صناديق الأسهم لقيمتها في السوق المالي.

صناديق السوق المالي

  • نسبة المخاطرة فيها منخفضة مقارنةً بغيرها، أي أن نسبة الأمان فيها عالية مقارنةً بأنواع الصناديق الاستثمارية.
  • وتقتصر استثماراتها على الاستثمارات ذات الجودة العالية، والتي تكون بأجلٍ قصير، وصادرة عن الشركات المحلية أو الحكومة.

الصناديق المتوازنة

  • تهدف هذه الصناديق إلى توفير خليط متوازن من الدخل ورأس المال بالإضافة إلى مخاطرة قليلة.
  • تعتمد على تطبيق طريقة استثمارية للأسهم والدخل الثابت.
  • يوجد منها الصندوق المتوازن النموذجي الذي يضم 40% من الدخل الثابت و60% من الأسهم.

الصناديق الدولية

  • تعرف أيضاً باسم الصناديق الأجنبية أو الصناديق العالمية.
  • يستخدمها المستثمرون الذين يستثمرون أموالهم خارج بلدانهم الأصلية، وتعتمد هذه الصناديق على الاستثمارات في جميع دول العالم المختلفة، وتواجه صعوبة في تصنيف أموالها.

الصناديق المخصصة

  • تتميز بأنها الصناديق الاستثمَارية ذات الشمولية الأعلى، وذلك لاحتوائها على فئات متعددة من الأوراق المالية الشعبية في معظمها.
  • يوجد منها أنواع عديدة منها الصناديق الإقليمية، والصناديق الاجتماعية، وصناديق المؤشرات التي تعتبر قليلة المخاطرة.

مقالات عن مواضيع مشابهة على سبيل المثال

مزايا وعيوب صناديق الاستثمار

مزايا صناديق الاستثمار

1-فعالية الحسابات الصغيرة

  • حيث توفر صناديق الاستثمَار المشتركة العديد من أنواع الأسهم،
  • مما يساعد المستثمرين من أصحاب رؤوس الأموال الصغيرة في شراء الأسهم المناسبة لحجم استثمارهم.

2-التنوع

  • وتلك الأمور التي توفر سلّة من الأورواق المالية المتنوعة التي تساهم في تنويع محتويات المحفظة الاستثمارية.

3-الاحترافية في إدارة الأموال

  • أن إدارة الصناديق الاحترافية تتم من خلال الاعتماد على مُدراء الأستثمار الذين لديهم خبرة كافية.

عيوب صناديق الاستثمار 

  • من أهم عيوب صناديق الأستثمار، أنه لا يوجد تداول لحظي لتلك الصناديق، أي لا يستطيع المستثمر متابعة التداول في هذه الصناديق في كل لحظة؛
  • بسبب إغلاق سوق التداول في نهاية كل يوم فمن الصعب الاستفادة من التغيرات غير المتوقعة في السوق المالي.
  • تخضع تلك الصناديق لما يعرف بالضرائب، فأي صندوق استثماري يتم توزيع أرباحها مرة واحدة في السنة وتلك المرة تخضع إلى الضرائب.

مقالات عن مواضيع مشابهة على سبيل المثال

كيفية عمل صناديق الاستثمار

  • تتيح طريقة صناديق الاستثمار للمتعاملين بها باستثمار مبالغ قليلة، كما أن لها نسبة سيولة عالية تسمح ببيع الوثائق، وذلك وفقا للشروط الخاصة بالصندوق.
  • أيضاً لا يسمح لك بأي تحكم، فلا يمكنك توجيهها، لذلك يُنصح بحُسن اختيار مدير الصندوق الذي هو بمثابة القائد،
  • والذي يجب أن يكون متخصصاً خبيراً تثق فيه بدرجة معقولة.
  • لذا تحرِّ الدقة قبل بدء الأستثمار في صناديق الأستثمار.
  • تقوم صناديق الاستثمار باستثمار أموال حملة وثائق تلك الصناديق في أسهم وسندات وأوراق مالية أخرى.
  • فكما ذكرنا من قبل بأن صناديق الاستثمار هي الوعاء الذي يضم بحوزته عدد من الأوراق المالية المختلفة.
  • كما أنه قد يتم استثمار جزء منها في شكل ودائع بنكية.
  • وأيضاً يمكن أن يتم الاحتفاظ بجزء منها في شكل أموال سائلة (نقدية).
  • وكل ذلك ليس عاماً، بل يتم تحديده وفقاً لكل نوع من أنواع صناديق الاستثمَار والسياسة الاستثمارية التي تم تحديدها سابقاً.
  • ويمكنك تقييم أداء صندوق الاستثمَار من خلال معرفة المخاطر الفعلية لصناديق الاستثمَار، وأيضاً مراجعة العوائد التي حققها الصندوق في السنوات العشر الأخيرة، ومقارنة نسبة التغير في صافي قيمة وثيقة الأستثمار مع نسبة التغير في بعض مؤشرات السوق خلال نفس الفترة.
  • وأثناء المقارنة، يجب الأخذ في الاعتبار أهداف صناديق الاستثمار، فلا تقارن بين صندوقين ليس لهما نفس الأهداف.

مقالات عن مواضيع مشابهة على سبيل المثال العائد ومخاطر الاستثمار في الأسواق المالية على موقع اقرأ

 

السابق
الموارد البشرية ما هي وما أهميتها و ما المؤهلات المطلوبة لموظف الموارد البشرية
التالي
الاكتتاب العام ما هو وما هو الاكتتاب المغلق و ما الفرق بين الاكتتاب و الطرح